筹码分布是分析主力心理的最好指标，建议睡不着的投资者看看

要想成为一个成功的交易员，必须经过以下几个步骤：

第一步：首先在市场上找到成功的交易员，找到合适自己的交易模型。

第二步：反复测试。有了方法就要在实战中反复的测试。在测试中，一定要注意必须在一定的时间内进行测试，至少要在3个月 以上的时间。原因是没有一个十全十美的交易系统，只有盈利的交易系统和亏损的交易系统之分。必须保证在一定的周期内，才能验证系统的有效性。

我们很多人经常在测试的初始阶段，由于遇到亏损的交易，就轻易否定系统的有效性，然后在市场上继续寻找新的交易模型。其结果是认识了一大堆交易系统，没有一个能够系统掌握的，当然也就成了市场的“老油条”。一说理论比谁都多，瞧不起这个，瞧不起那个，只瞧得起自己，可自己却偏偏不争气，不能帮助自己实现最后的成功。孔子曰：“三人行必有我师焉”，人要活到老学到老!

第三步：数据分析。经过一段时间的测试以后，需要将交易数据进行详细的客观分析，找到自己的交易模型准确率是多少?最大的盈利和亏损比是多少，平均月收益率和年化收益率是多少，有没有值得改进的地方等。从数据上看自己对方法的掌握程度，从数据中找问题，发现问题及时纠正。

第四步：修正方法。在进行方法修正时，一定要三思而后行。在发现交易模式问题的过程中，不能以单笔交易亏损作为修整的目标，修正并不是将所有亏损的交易修正为盈利的交易。因为亏损的交易，如果是按照严格的交易系统的买卖，也是正确的。盈利的交易，如果不是按照交易系统的买卖，也是错误的。

修正交易的目的是为了减少人为的主观因素，让交易变得更为简单、机械，让盈亏比更为合理。让交易这份工作，更为愉快和轻松。

第五步：确定自己的交易模型。经过上述不断的测试、数据分析和方法修正，最后确定自己成熟的交易模型。确定模型的前提是，能够实现持续稳定的盈利。

在寻找适合自己的交易模型时，一定要三思而后行。如若不能打开慧眼，恐难识别真伪，难免会上当受骗，毁掉自己的交易生涯。

一句老话讲的好，你若从开始就看向西方，相信会有日出，那一定会让你大失所望。

股民在股市中的心态变化

1、贪：贪心是股民的共同心理，因为贪图一分钱便宜没有买进来，结果涨了10元;为了多卖一分钱结果没成交，后来跌了十几元;为了多赚点，凑个整数想等等再卖，结果痛失良机;为了少赔点，反弹等新高，结果割肉不成反被套;发现涨了10元的股票，贪心最后一远的涨幅去买进，结果刚买即套。股市投资是一门艺术。需要平心静气的对待它。贪心太盛常乱方寸。所以做我们一定不能贪。

2、悔：天下虽没有卖后悔药的，但天下股民都善于悔，悔的原因是贪心不足。如卖出价挂高了没有成交，眼见股价下跌，则后悔为何不挂低一点呢?如买入价挂低了没成交，眼见股价上涨，则后悔为何不打市场价买进呢?如刚卖的股价上涨，则后悔动作太快。如刚买进就立刻下跌，则后悔太急噪。赚钱多的悔的买的少，赔钱多的后悔早不割肉。最常见的后悔是买进后股价上涨并盈利，但没舍得卖，当股价下跌亏损后，后悔之心最盛。健康的后悔是总结经验以备再战，过度的后悔有害健康，股市投资需要有平常心，以正确的态度对待它。俗话说：“留的青上在，你还怕没柴烧?”

3、自负：典型的自负心理是:别人行我比别人更行,因此轻易不相信别人,宁愿坚持自己的分析和判断.一般不会认错,哪怕悄悄割肉也要自吹水平高.作为成熟的投资者,应保持一定的自信.而自负是一种病态心理,常会听不进意见或固执已见,以至在错误的道路上越滑越远.。

4、从众：从众心理不只散户有，大户和机构都有。常有你买什么我就买什么，大家都去买的情况。有时后明明打算卖，因为人气太旺，临时换成买，结果不幸被套。从理论上说，投资是个体操作、研究群体的一种行为，盲目从众是一种不成熟的表现。但是我一直跟大家说的一个观点就是，一定要有逆向思维!

5、得意：赚了钱的人得意常溢于言表，喜不自胜，时常夸耀自己聪明能干。过分得意常看不到当前的危机，或者凭感觉盲目行事并最终致亏损，以至悲从喜来。)

6、不认输：也是一种自负的心理。买入被套后，总认为会涨上去，于是越跌越买，上涨一点不肯卖出，结果越套越深。无数事实证明，“市场永远是对的”是一条铁律，只有知错就改才能更上一层楼。

在股市中，就算是新股民也知道一个道理。一般出现庄家的个股，最后都会被庄家拉高股价，是一种很稳的赚取利润的方法。为了赚取到这一部分利润，我们要深入了解庄家操盘的手段。

作为在股市中浮沉了十数年的投资者，我将主力坐庄的过程分为了几部分，依次是建仓、初升、洗盘、拉升、出货。其中，初升与洗盘可能会忽略。

进驻信号

1、从分时看到，股价忽上忽下，成交量放量，但是K线中股价并未出现大幅上涨。

2、股价位处长期横盘的底位。

3、成交量放量，换手率上涨，有较多的或较大的买单出现。

跟庄技巧

1、旱地拔葱

当庄家洗盘完毕，采用连续拉大阳或涨停板的方法迅速推高股价，在K线组合上形成“拔大葱”的形态。

这样做，既可以节省资金，缩短拉升时间，又可以打开上升空间。特别是当个股有重大题材即将公布之时，庄家往往会迫不及待地用此法拉高股价。采用这种拉升方法的庄家一般具有较强的实力，此类K线图上经常会跳空高开形成突破缺口。

“旱地拔葱”的表现为经过连续的下跌或者是回调，当反弹或反转的走出的第一根阳线就是涨停板或是6%以上的大阳线。

采用旱地拔葱方式拉升的股票，一旦进入拉升阶段后，其股价涨幅都是非常大的，并且拉升的速度也非常快。一般来说，采用旱地拔葱式拉升的股票，短期内的上涨幅度都在50％以上。

2、空中加油

空中加油，是庄家在拉升股价一段时间之后，想要获取更多的利润才采取的手段，这个时候只要不是出现大利空，庄家会一直拉升股价。但是，散户想要买进，一定要留意大盘环境是向好的，不然有可能买进主力筑顶位置。

注意事项

庄家要坐庄，就代表这个个股有赚取利润的可能，就代表这个个股需要拥有以下的特性：

1、股价相对历史价格比较低(近两年到三年，跌幅超过60%最好)。

2、公司后市有重大利好或大题材做后盾。

仅供参考，不构成操作建议。如自行操作，注意仓位控制和风险自负。

筹码分布图识别庄家操盘动向

1、筹码分布图：在K线图窗口的右侧，由紧密排列的水平柱状条构成。每根柱状条与 K 线图的价格坐标是相互对应的，同时，每根柱状条的长度表现出在这个价位上建仓的持股量占总流通盘的百分比。

2、筹码分布图的组成

(1)用蓝色和灰色两种颜色绘制(白色底)。灰色线是指持股成本高于当日收盘价的筹码，属于被套牢的状态，简称套牢盘;蓝色线是指持股成本低于当日收盘价的筹码，属于正在获利的状态，简称获利盘。

(2)图中右下角分别标出了套牢盘和获利盘的比例。

为了帮助大家更好的理解，这边举一个简化后的例子做说明：

X股流通盘1000股，共三位股东，分别是A、B、C。1月1日收盘筹码分布如下：

从上图中我们可以看到截止1日收盘，A、B两位股东均处于获利状态，C则处于亏损中。A持股4手;B持股3手;C持股3手。

假设1月2日，A获利出场，将手中筹码分批卖给了D，那么当日的筹码分布图将呈现如下变化(深灰色代表新加入的D)：

可以看到2号的筹码分布和前一日的有了明显的区别，这是由于成本处于低位的A离场所致，此时市场上的大部分投资者均处于套牢的状态中。这便是筹码的移动反映在筹码分布图上的结果。

下边就庄家的具体坐庄过程，做简要的说明：

1．建仓过程

建仓过程，对于任何一个想要操盘某只股票的庄家，都是极其重要的一个步骤。不管今后的操盘过程如何，先行花大力气建仓买入股票，都将是不错的选择。主力建仓的个股，一般都是处于低价附近，或者是前期跌幅比较大的股票。建仓的过程，也就是使前期套牢的投资者解套出局，或者是割肉出货的过程。散户的解套过程，也就是主力低价抄底买入股票的过程。由于主力资金的建仓规模比较大，买入股票的资金量也是空前的。对于处于低价、成交量并不是很大的个股来说，想要在短时间内买入大量的股票，还是有难度的。这样的话，主力必然会想尽一切办法，来诱使散户卖出股票。而诱使散户出货的方式，可以有拉升和打压两种。短时间内大幅拉升股价，可以使套牢的投资者在高位出货，解套出局。主力资金趁机在高位吸筹，完成部分筹码的收集。而打压股价的过程，会 给套牢的散户更大的持股压力，造成部分投资者在恐慌中轻易地抛售掉股票，主力资金能够在低价时候吸筹，完成建仓过程。打压股价和拉升股价一般都是理想的建仓措施。如果这两种方法都不能够帮助主力买入大量的流通筹码的话，另一种比较有效的建仓方式，就是控制股价在横盘状态中，主力在失去耐性的抛盘中逐步收集筹码。各种建仓手段配合使用，是主力完成建仓过程的保证。

图2-18天士力——建仓后的筹码

如图2-18所示，天士力的庄家底部建仓过程中，成交量在这个时候出现了持续放大。而对应的筹码，也在该股缩量上攻前聚集到了该股的下方。呈现出上方单峰聚集，而下方持续跟进的少量筹码，庄家的建仓与操盘过程已经完成了。在该股顺利突破的时候，必然会带来丰厚的利润。

2．洗盘过程

洗盘过程在庄家操盘中是很重要的一个操作步骤。虽然在洗盘过程中，并不能够获得投资收益，却是非做不可的事情。在洗盘过程中，不仅可以使套牢的投资者加速解套或者割肉，当然也是盈利状态的投资者止盈出局的机会。不管散户是因为什么原因开始卖出手中的股票，只要股票能够在散户之间换手，市场的持仓成本就会不断被抬高，主力再次拉升的时候，抛售的压力就会大为减少了。这样的话，主力更加容易拉升股价到目标位，获得可观的投资收益。

在洗盘过程中，主力惯用的打压措施，有涨停板中的洗盘、跌停板中的洗盘、短线震荡洗盘等措施。虽然手段各不相同，却可以达到同样的洗盘目的。股价大幅波动的过程，也就是散户不断换手买卖股票、个股的持仓成本不断被抬高的过程。只要散户的持仓成本被逐步抬高起来，庄家在拉升的时候就有了很大的持仓成本上的优势。高位持股的散户，绝不会在股价稍微有一点上涨空间后，就轻易地卖出股票。主力正好趁机会拉升股价到高位，等待顶部到来的时候获利出逃。

如图2-20所示，中国卫星的日K线中，该股在被拉升之前出现了底部单峰筹码密集，而上方大量筹码压制的局面。很明显，要想进一步创新高，是需要庄家来持续洗盘的。只有这样，该股的上攻才有可能出现。洗盘的过程，既是上方筹码逐步解套或者割肉的过程，也是庄家底部收集筹码并且建仓的过程。完成洗盘动作后，股价的进一步上攻就有了动力。

3．拉升过程

拉升股价的时刻，是主力最为热衷的一个操盘阶段了。被主力操控的股价，绝大多数的上涨幅度都是在拉升阶段出现的。个股能够被拉升至高位，都是主力资金前期建仓、洗盘完成之后的结果。有了建仓过程，主力就有了操控股价的筹码。而之后的大幅度震荡洗盘的过程中，扫清了今后拉升股价的障碍。庄家在拉升阶段中，将股价不断地拉升至目标价位，同样也是散户在此期间获得投资收益的过程。

主力资金拉升股价的方式中，有比较激进的拉升涨停的方式，当然也会有比较稳健的缓慢抬高的方式。不管哪一种方式，只要能够达到拉升股价的目的，就是主力乐于使用的操盘方式。主力资金因为前期的建仓阶段洗盘阶段的操作程度不同，之后掌控的流通筹码以及股价的拉升阻力也是有很大区别的。拉升阶段中能够高度控盘的个股，可以通过连续涨停或者是无量持续上扬的方式达到顶部。而控盘程度并不是很高的个股，走势上往往是在振幅较大的波动过程中完成了见顶过程。能够持有主力高度控盘的个股，散户的资金账户波动绝不会太大，获得的投资收益也会稳定得多。

如图2-23所示，海欣股份的上攻过程中，量价齐增的拉升走势，就出现在了该股的图中所示的位置。庄家在前期早已经完成了建仓和洗盘，股价最终快速地放量见顶。投资者若能够抓住主力的这一操作过程，显然会获利丰厚。

图2-23海欣股份——持续放量上攻

4．出货过程

庄家操盘的最后一个阶段，就是兑现利润的出货阶段。前期的建仓、洗盘和拉升阶段中，都不能给庄家带来直接的利润。而最后的出货阶段，将是主力资金获得投资收益的最直接手段。处于出货阶段的股票，一般也是股市见顶回落的重要转折点；或者说，至少在股市出现比较显著的顶部形态后，会出现个股中庄家出货的抛售行为。作为主力出货的最终阶段，出货过程中必然会伴随着主力大肆诱多行为，这也是股价见顶的重要特征。散户如果能够在主力出货的过程中，抵制住天量拉升的诱惑，及时兑现利润的话，将能够轻松获利。

见顶过程中，主力最为常用的出货方式就是拉升诱多出货。这种出货方式，虽然能够出现比较高的出货位置，但散户套牢的风险也是非常之大的。多少顶部套牢的散户，都是无视主力借机拉升出货，在高位买入了所谓强势股票，之后股价一跌见底。连止损出局的勇气都没有的散户，当然不得不面对这种套牢的风险。股价日K线当中出现的见顶的十字星形态、高开的见顶的棒槌线、见顶回落的大阴线、回落的倒锤子线，都是这种诱多出货的顶部形态。

如图2-26所示，联美控股的日K线中，股价持续顶部横盘震荡，最终在图中所示的位置出现了单峰筹码形态。该股的见顶回落行情，就出现了该顶部形态出现之后。投资者在该股顶部横盘调整过程中，只要留意一下筹码的形态，就可以轻松地抓住减仓的位置了。股份持续下跌的过程，显然就在这个单峰筹码形态出现之后。

图2-26联美控股——顶部密集筹码

筹码分布的6种形态和操盘方法

第一形态：放量突破低位单峰密集

看图要点：股价经过较长的时间整理后，移动筹码分布在低位并形成单峰密集。股价放量突破单峰密集，通常是一轮上升行情的征兆。

操作要点：股价放量突破单峰密集，投资者可以积极介入，一轮上涨行情的充分条件是移动成本分布形成低位峰密集。单峰的密集程度越大，筹码换手越充分，上攻的力度越大。

举例：

提示：一旦价格有效站上了筹码峰，同时后面必有回调发生!而且回调是缩量的!

成交释放的第一根阳线果断介入!

第二形态：上峰消失

看图要点：在下跌行情里，如果上密集峰没有被充分消耗，并在低位形成新的单峰密集，将不会有新轮行情的产生。上攻行情的充分条件是股价的上方没有大量的套牢盘，下下跌多峰中的每一个上峰都是强阻力位，对于下跌多峰的股票不宜草率建仓。

操盘要点：上峰消失，在低位形成新的峰密集意味着止跌企稳。一旦股价开始向上突破，可以积极跟进。

举例：

提示：大跌过后的见底信号一定是缩量，同时上方的筹码集中度明显小于目前，同时买进后不是放着不管，而是要每天观察，只要反弹冲高上方的长周期筹码是否在不断在降低!

第三形态：上涨多峰密集续涨

看图要点：股价经低位峰密集后启动上攻行情，在拉升途中做震荡整理形成了一个或一个以上密集峰。新密集峰形成时原密集峰虽减小，但仍存在。拉升途中的震荡整理属于洗盘性质。每一个密集峰都将成为该股回调洗盘的强支撑位。

操盘要点：股价在拉升途中做震荡整理，形成一个或一个以上的密集峰，拉升行情将持续，可逢低吸纳或者继续持股。如新密集峰增大的同时，原密集峰迅速减少，宜出局观望。

举例：

提示：新峰增大，原峰减少，不是相对，是绝对。原峰虽减少，但是形状不变，这里就是减少，只是此位置筹码所占比例相对降低!

第四形态：洗盘回归单峰密集

看图要点：经较长时间整理形成低位单峰密集，此后股价跌穿单峰密集。回调时原密集峰没有减少的迹象，成交缩量。洗盘回调幅度不太大，通常小于20%。

操盘要点：洗盘回调后回升至原单密集峰处，然后放量突破原单密集峰。这是较好的介入时机。

举例：

提示：并不是所有的跌破原密集区都是坏事，要看成交配合，缩量回调跌破，原峰是不会减少的，也就是主力不会扔掉筹码。

第五形态：回调峰密集获强支撑

看图要点：股价放量突破低位单峰密集后不久做回调整理，在低位单峰密集峰处受到支撑，然后从支撑处再次放量上攻。

操盘要点：股价再次放量上攻意味着主升浪开始，是介入的良机。

举例：

提示：回踩确认，不仅仅适用于均线，支撑位，对于筹码同样重要，回踩之后不跌破，才能证明支撑强劲，然后买入，心理才会坚定!

第六形态：跌破高位单峰密集止损

看图要点：股价已经有较大的涨幅。原低位单峰密集消除，形成高位单峰密集，形成高位单峰密集。此处不宜介入。

操盘要点：股价跌破高位单峰密集，投资者应及时止损出局。

举例：

提示：低位峰值降低，前期拉升很高，何解?主力出货!此时不宜买入，宜观望，以免买入就被套住!

放弃自己的任何信念，追随市场的信念

自从有了资本市场，人类就多了一个无形而残酷的争夺利益的战场，各种关于如何在这个战场作战的理论也就应运而生，正统的如学院派、基本分析派和技术分析派，边缘的如混沌理论、星象理论、周易八卦。如此等等，不一而足。我尊重并也曾沉湎于这些理论，但作为一个市场实战交易者，现在我更看重对市场语言本身的解读与感悟。

为什么那么多人沉湎于资本市场？难道全部是受金钱的诱惑？不！潜意识地陶醉于人类“赌性”本能也是很多人滞留于市场的一个重要原因。追求刺激、惧怕无聊、盲目自信、屡败屡战等“赌性”特征是人性使然，而几乎天天波动的“日间杂波”确也提供了很多貌似可以“行动”可以“赢利”的机会，于是，受制于本能的赌性，很多交易人只是将自己的精力和热忱放在希望能够迅速获利的侥幸心理上，对真正冷静地观察市场，对如何建立能够确保自己稳定赢利的投资风格、投资策略、投资心理反而关注不多，并往往频繁地情绪性地交易而很难耐心地等待“进退有据”的入场和出场时机。难怪交易大师威廉姆斯说：“我对交易的艺术的兴趣，远远超过对最近一两笔交易本身的兴趣”。

华尔街的大炒家杰西·利物莫说过一句发人深省的话：“赌博和投机的区别在于前者对市场的波动压注，后者则等待市场不可避免的升和跌，在市场中赌博是迟早要破产的”。多年前，就已经把这句话贴在自己用于交易的电脑上！

在市场，我们碰到最多的问题是诸如“能涨到哪里去”或“能跌到哪里去”此类的疑问，这些问题或许是不经意地提出的谈资，或许是认真地求索的课题，却常常在实实在在地强化着我们的一些思维，即：市场的未来到底会如何？如何预测或猜测的未来？现实生活中乐此不疲地探询这类问题的人也如过江之鲫，我们就常常听到有人为某次对市场正确的猜测而引以为豪。这是非常正常也非常可以理解的思维，为了探询和猜测市场未来趋向的“奥秘”，自己也不时对市场的未来进行一些猜测，自己也曾研习过从“易经八卦、紫微斗数”到“混沌理论、神经网络”、从“星相假说和周期假说”到“波浪理论和江恩理论”乃至正统的“宏观经济预测”等各种各样的千奇百怪的关于预测的知识。

当然，这些知识对猜测市场的走向多少都有帮助和教益，但作为一个职业炒手，早已不把最主要的精力放在对这类问题的探询上，职业炒手更应该做的工作是“识别不同的市场态势，根据不同的市场态势制订不同的交易计划，并以严格的纪律来执行交易计划”。因为，且不去讨论人类是否有能力精确预测未来这一哲学命题(道氏理论就认为“日间杂波”是不可预测的)，单就“风险管理、心理控制”等这些成功投资的重要因素而言，后一种思维方法会使我们对市场和交易考虑得更为周全，而从我自己的交易实践来看，若根据前一种思路进行交易，投资成绩可能起伏波动很大，而后一种思维方法所指导下的交易则能够使我持续稳定地赚钱。

我常常告戒自己，一个职业炒手，在市场好的时候一定要勇猛果断，在市场不好的时候就一定要谨慎小心，鲁莽和胆怯都不应该是性格。

预测未来是人类千百年来的梦想，预测市场是投资人的自然欲求，掌握一定的分析方法和技巧、具有一定市场直觉和感受后，我们是能够一定程度上预测市场趋向的，但是，就我个人的市场经验来看，要持续稳定地赚钱的话，还是要更多地讲究“在不同的环境下做适当的事情”，换句话说，“识别不同的市场态势，根据不同的市场态势制订不同的交易计划，并以严格的纪律来执行交易计划”对职业炒手而言是一件比预测市场重要得多的工作。正确的投资方法可以有很多很多，但正确的思维方法却应该基本一致。很多投资人，把太多的时间耗费在前者，对更本质的后者却所思甚少！

我见到过很多成功的投资人，他们尽管风格各异，但有一点却是共同的，那就是，他们都具备“每逢大事有静气”和“进退有据”的心理特质。或许，在资本市场成功，与在别的领域取得成功相比，有着不同的成功哲学。我们该形成自己什么样的投资哲学呢？交易的本质是什么？作为一个交易者，你对交易的信念是什么？

是啊，就如人们都是根据自己的信念在思考和行动着、喜欢和憎恶着一样，投资人也都是根据各自的信念在进行交易，并常常享受各自信念所带来的赢利喜悦，同时也常常遭遇着各自信念所引致的失败困惑。

我们不禁要问，什么才是能够使我们的资金在投机市场稳步增长的交易信念呢？答案当然会因人而异，作为一个职业炒手，我的回答是：放弃自己的任何信念，追随市场的信念；放弃自己的任何个人意志，追随市场的意志；追随市场的信念；根据市场现实的状况厘定分阶段的交易战略、交易策略并据此交易。

平时闲暇之余与股友们交流学习“双龙短线战法”“涨停复制擒牛战法”“中线主力高控盘战法”“资金复利解套战法”等实战操盘技巧，有兴趣自愿学习的股友欢迎找我交流学习，定当鼎力相助。君子敬以直内，义以方外。